日本の銀行業界におけるプロクシカリティに関するシステム・ダイナミックスによる考察

○中里 成実¹⁾、 神田 陽治¹⁾

1) 北陸先端科学技術大学院大学

Abstract

プロシクリカリティとは景気循環増幅効果という意味である。例えば、「景気悪化 → 貸出資産の劣化 → 自己資本不足 → 貸出抑制 → 景気の更なる悪化」といったメカニズムが生じることを意味する。
日本の銀行業界に関する先行研究では、バブル崩壊以降の景気後退期において、自己資本規制強化に伴い貸出減少が生じていたとする見方が多いようである。
ところで、現在は景気拡大期であるから、上記とは逆のメカニズムが働くはずであるが、統計等によれば貸出は伸びておらず、景気の更なる上昇につながっていない。そこで本研究では、その理由探るためにシステム・ダイナミックスの手法を用いて自己資本規制と貸出の関係について考察を行う。

Pro-cyclicality means the economic cycle amplification effect. For example, it means that a mechanism such as "economic deterioration → deterioration of lending assets → capital shortage → suppression of lending → further deterioration of the economy" occurs.
In a previous study, there seems to be many views that lending declines have occurred with the strengthening of capital adequacy during the economic downturn after the collapse of the bubble economy. However, now the economic expansion period, the opposite mechanism should work, but according to the statistics, lending has not increased and this has not led to a further rise in the economy. Therefore, in this research, we will examine the relationship between capital adequacy regulation and loans using system dynamics method to explore the reason.

Keywords

シミュレーション，金融機関，景気循環

Simulation，Financial Institution，Economic Cycle